解锁行业新命题 建信信托推出“普惠版”家庭信托

2021-05-27 18:16:54 来源:上海证券报·中国证券网 作者:梁银妍

  上证报中国证券网讯 对于富裕家庭而言,财富规划无处不在,如面对意外事件的规划、子女教育的规划、养老的规划,以及财富定向传承需求。与保险、直接赠予、遗嘱不同,信托是一项非常灵活的工具,可以给客户提供满足特定场景特定需求的个性化方案。

  建信信托提到,作为曾经只局限于服务高净值人士、超高净值人士的金融工具,信托理应拥有更多应用场景。为积极响应监管号召,同时满足市场需求,建信信托在总结服务高净值和超高净值人群财富管理经验的基础上,历经半年精心打磨推出国内首款普惠家庭信托“爱予信托•关爱成长系列”。

  家庭信托普惠在哪里?

  建信信托总裁孙庆文表示,家庭信托的普惠意义在于,委托人以40万元的设立起点便可通过定制化的信托架构,享有1000万元起点的家族信托服务。这是建信信托为解决更广泛人群和特殊需要家庭隔离风险、财富管理与财富传承需求所做出的有益尝试。

  “我们的财富团队曾接触过这样一对企业家夫妇,年过花甲,膝下独子患病无民事行为能力。夫妇二人希望以独子为受益人设立家族信托,他们百年之后,可通过家族信托为独子提供生活保障。但是夫妇二人的资产规模并未达到1000万元的标准,我们当时也只能爱莫能助。”孙庆文表示,这是当时家族信托团队最想达成的一项服务。实践中,诸如此类的案例其实还有许多。家庭信托推出后,这些案例所面临的问题便迎刃而解。

  意在“因深爱而给予”,建信信托将此次最新推出的家庭信托冠名为“爱予信托”,正所谓因爱而立,为爱表达。孙庆文表示:“‘爱予信托·关爱成长系列’既是送给孩子的成长金,也是为孩子定制的成年礼,家中长辈可将未成年的晚辈设立为唯一受益人,实现向晚辈定向分配与传承家庭财富的愿望。”

  融合信托、保险、基金于一体

  孙庆文表示,“爱予信托·关爱成长系列”集信托他益、保险期缴、基金定投三大金融产品的功能,运用了信托的功能优势,力求满足目前富裕家庭“特定目的”的“特别需求”,综合来看,其优势主要体现在四大方面。

  一是充分运用信托的风险隔离优势。信托财产独立于委托人、受益人和受托人,受托人将忠诚地按照委托人的意愿分配给受益人,可以防范所有与家庭债务和婚姻财产分割有关的风险。

  比如一位老奶奶希望通过设立家庭信托,确保无论发生何种情形,孙辈未来上学、成年、结婚、生子都能拿到相应的分配,实现隔代定向传承的愿望;一位创业者一直担心自己企业经营所面临的风险,会影响家庭稳定甚至子女未来生活,设立家庭信托既隔离企业经营风险,又护得子女求学、成家、立业万事周全。家庭信托所设定的子女专属账户,对于再婚家庭而言,可避免家庭财产混同;对于子女即将成年的情况,也可隔离子女未来可能面临的婚姻风险。

  二是投资方案可私人定制。爱予信托的资产配置,主要投资于建信信托主动管理的以公募基金为投资标的的大类资产配置型产品,根据客户自身风险偏好,提供稳健型、平衡型和成长型三类专业配置方案,以客户设定的业绩基准为管理目标,通过宏观择时、大类配置、基金优先,构建专业投资组合,最终实现长期而稳健的收益。

  孙庆文认为,爱予信托这一投资策略解决了富裕家庭面临的“风险控制能力不足”、“没有充足时间管理投资”、“专业知识不足”三大痛点,追求的是权益市场的长期投资收益,从而最大程度避免市场短期波动的影响,帮助客户实现绝对收益目标。

  三是资金投入比保险期缴更为灵活。不同于目前市场上关注教育成长类的产品,爱予信托的委托人可选择在信托设立时一次性投入信托资金,也可选择分期投入,并结合家庭的实际情况确定投资周期和投资金额,甚至在40万元以外不再投入也不影响信托存续。同时,委托人每年可灵活调整分配方案,灵活应对子女教育支出。

  四是全线上运营管理。爱予信托实现了全线上管理的一键定制流程,从设立申请,合同签约,交付资金到定期定额分配都可在线上完成,简单便捷高效,这一模式也为国内首创。

  家族信托究竟服务于谁?

  近年来,国内财富管理市场呈现井喷发展态势,国内高净值人士和超高净值人士对于家族信托工具,已有一定程度认知和应用。据建信信托介绍,其目前面向超高净值人士,提供五大类标准化家族信托和五大类定制化家族信托服务,以及综合家族办公室服务,精准满足超高净值人士的个性化需求,实现财富管理与财富传承的双重目标。

  在家族财富管理服务持续领先同业,始终发挥行业创新引领者作用的同时,建信信托对“家族信托究竟服务于谁”的问题倾注许多思考。爱予信托的创新实践,是建信信托推动信托服务向有需求的中等收入群体延伸迈出的第一步。

  建信信托表示,许多富裕家庭的投资者平时接触更多的是信托计划,仅将其视为一类收益较高的理财产品。但信托工具的内涵其实非常丰富。欧美国家的富裕家庭对此的运用就非常广泛,如“生前可撤销信托”可以规避繁杂的遗嘱认定程序;“防挥霍信托”防止子女挥霍家产,隔离子女债务、婚姻等风险;“保管信托”则可为尚不成熟的未成年人代为保管大额财产。“国内的富裕家庭如何用好信托工具?这一命题值得全行业深入探索和研究,共同普及理念,携手培育市场,让更广大人群了解信托的功能,领略信托的魅力,用好信托工具,是我们努力的方向。”

  爱予信托的创新尝试,对于建信信托的转型发展有着重要战略意义,在家族信托的发展史上也具有重要意义。孙庆文表示:“在财富管理行业高速发展的时代,建信信托将服务国计民生作为公司发展的初心与使命,力求准确把握财富管理的核心价值,积极拥抱社会需求的变化,深挖信托普惠功能的应用场景,打造更多贴合客户需求的信托产品,满足不同收入阶层人士对美好生活的向往,推动家族信托定制服务‘飞入寻常百姓家’。”(梁银妍)