传递积极信号 公募年度自购金额创历史新高

2022-12-22 17:13:13 来源:上海证券报·中国证券网 作者:陆海晴

  上证报中国证券网讯(记者 陆海晴)临近年底,多家基金管理人宣布自购旗下基金产品。12月21日,中庚基金公告称,公司、拟任基金经理及员工将共同出资不低于 6000 万元,认购中庚港股通价值 18 个月封闭运作股票基金。在稍早一些的12月16日,融通基金也公告表示,基金经理万民远已自购融通健康产业混合基金100万元。

  据统计,今年以来公募基金行业自购金额已近70亿元,创下新的历史记录。在多位业内人士看来,市场震荡之际,基金管理人积极出手自购,可以为市场注入信心,缓解投资者担忧情绪,同时实现与投资者利益捆绑。未来基金管理人积极自购或成常态。

  12月多家基金公司出手自购

  12月以来,又有多家基金公司自购旗下基金。12月21日,中庚基金公告,基于对中国资本市场长期健康稳定发展和公司主动投资管理能力的信心,公司、基金经理(拟任)及员工将共同出资不低于 6000 万元认购中庚港股通价值18个月封闭运作股票基金。根据基金合同约定,上述资金持有该基金份额期限不低于18个月。

  大手笔自购的背后是对港股市场的看好。中庚基金认为,随着中国经济复苏、海外资金流出边际改善、南向资金定价权加大,港股市场蕴藏战略性和系统性的投资机会。自下而上看,代表中国传统经济基石的龙头企业,以及代表新兴力量的科技、医药等创新型公司,当前估值相对便宜,基本面风险较低,甚至不乏盈利弹性和成长性。

  同样自购新基金的还有西藏东财基金。12月12日,西藏东财基金公告称,拟于基金募集期内以固有资金认购东财产业优选混合发起式A,认购金额不低于1000万元。

  基金经理也果断出手。12月16日,融通基金发布公告称,基于对中国资本市场长期健康稳定发展和公司主动投资管理能力的信心,本着与广大投资者风险共担、利益共享的原则,基金经理万民远已出资申购其管理的融通健康产业混合基金A100万元,且持有期不少于1年。

  “对医药板块仍然抱有坚定的信心,目前医药行业处于相对底部区域,未来有较多结构性投资机会值得挖掘。”万民远说。

  公募年度自购金额创新高

  从年度情况来看,今年以来公募行业自购金额已创历史新高。据Choice数据不完全统计,截至12月22日,今年以来有100多家基金管理人自购旗下基金产品,自购金额合计为67.77亿元,已超过去年全年自购金额。

  每当市场震荡调整之际,基金管理人常集体出手自购。具体来看,今年以来共出现3次基金自购潮,分别是1月、3月以及10月。事后来看,这3个时段市场处于相对低位。以10月为例,易方达基金、广发基金、汇添富基金、南方基金、中欧基金等超过20家基金管理人密集发布自购公告。

  中欧基金统计发现,基金公司密集自购并不意味着最佳买入时机,但市场往往处于配置价值较为明显阶段。

  除了基金管理人积极大手笔自购以外,今年自购也出现“新风尚”,多位基金经理开启“细水长流”的定投计划,并且持续在互联网平台晒出定投记录。例如,截至12月6日,华夏基金钟帅已定投23期,累计定投金额为23000元。无独有偶,近日博道基金研究副总监兼研究部总经理何晓彬发文称,12月继续定投3份博道研究恒选混合 A(金额为15000元),目前已累计定投4个月。

  实现与投资者利益捆绑

  自2019年以来,基金管理人自购总规模与申购频次呈现逐年上升趋势,多家基金管理人更是提出锁定3年甚至更长时间。中欧基金认为,作为资本市场的重要参与者,基金管理人积极自购,显示其将自身利益与投资者利益捆绑在一起。

  基金管理人积极自购未来或成常态。易方达基金总裁刘晓艳曾表示,公司将会加大自购规模,同时也鼓励员工投资旗下权益类基金及FOF产品,并长期持有。

  监管层也在积极推动将基金公司、基金经理和投资者的利益进行深度捆绑。今年4月,证监会发布《关于加快推进公募基金行业高质量发展的意见》,指出督促基金管理人严格执行薪酬递延制度,建立完善经营管理层和基金经理等核心员工奖金跟投机制。

  6月,中国证券投资基金业协会发布《基金管理公司绩效考核与薪酬管理指引》,明确要求高级管理人员、主要业务部门负责人应将不少于当年绩效薪酬的20%,购买本公司管理的公募基金,其中购买权益类基金不得低于50%;基金经理应当将不少于当年绩效薪酬的30%,购买本公司管理的公募基金,并应优先购买本人管理的公募基金。

  在业内人士看来,这有利于推动基金行业健全长效激励约束机制,实现员工与公司长期发展、持有人利益的一致性。