大消费板块重新活跃 ChatGPT概念股走势分化

　　周五，沪深两市指数低开后震荡探底，午后回升收复部分失地。截至收盘，上证综指报3260.67点，跌0.30%；深证成指报11976.85点，跌0.59%；创业板指报2545.16点，跌0.96%。昨日沪深两市成交额为8929亿元，较上个交易日小幅缩量82亿元。北向资金全天净卖出33.74亿元。

　　盘面上，消费股再度活跃，预制菜方向领涨，餐饮旅游、食品饮料等板块集体走高；ChatGPT概念股冲高回落，数字水印方向逆势拉升；有色金属、电力设备、煤炭、汽车等板块则跌幅居前。

　　大消费板块集体走高

　　昨日大消费板块回暖，酿酒、旅游餐饮、食品饮料、美容医疗等板块集体拉升。

　　食品饮料板块中，新乳业、宝立食品涨停，味知香、一鸣食品、黑芝麻、洽洽食品等涨幅居前。酒类板块中，金种子酒上涨逾4%，百润股份、水井坊、舍得酒业等跟涨。

　　2月9日确认提价的泸州老窖昨日收涨2.25%。泸州老窖销售公司证实，自2月8日起，泸州老窖特曲老字号产品实行价格双轨制，即计划外配额52度结算价格按照每500毫升上调30元、38度结算价格按照每500毫升上调20元执行。

　　餐饮旅游板块中，同庆楼上涨9.58%，金陵饭店涨超7%，锦江酒店涨逾6%，君亭酒店、西安饮食等涨逾5%。携程数据显示，2月11日至12日，国内酒店和出境酒店预订量同比双增。其中，在国内酒店预订中异地出行的酒店预订量占比超过85%。

　　中信建投认为，春节假期后商务宴请、老友聚餐等消费场景继续带动餐饮宴席市场回暖，宴席回补或超预期，终端渠道迎来补货阶段。白酒、啤酒、乳制品、休闲零食等的热销带动渠道信心回升，产业链将重回景气阶段。

　　ChatGPT概念股走势分化

　　备受市场关注的ChatGPT概念昨日出现分化。截至收盘，鸿博股份录得4连板，佳创视讯、格林深瞳涨超10%，零点有数上涨近8%。其中，格林深瞳和零点有数早盘一度20%幅度涨停。

　　ChatGPT热门概念股之一的海天瑞声早盘一度大涨超13%，但午后出现跳水走势，收盘下跌1.28%。在兔年以来10个交易日内，海天瑞声股价累计上涨近170%，成为春节假期后首批翻倍股之一。

　　2月9日20%幅度涨停的慧博云通，昨日遭遇重挫，最终收跌11.35%。9日晚间，慧博云通发布澄清公告称，截至目前，公司未进行ChatGPT相关的底层神经网络算法的技术研发，也未参与百度的“文心一言”项目或360等公司推出的ChatGPT相关项目。

　　而ChatGPT概念的相关题材昨日逆势走强，数字水印概念、AIGC等方向表现亮眼。截至收盘，汉邦高科以20%幅度涨停，汉仪股份、金运激光大涨逾13%，梦网科技、天娱数科、拓尔思等跟涨。

　　有消息称，针对目前ChatGPT潜在的风险及监管隐患，加入“数字水印”或将成为一种解决方案。汉邦高科近日在投资者互动平台表示，其数字水印技术可以在盗版追溯、媒资管理、安全保护、防伪验真等多方面有众多衍生应用。

　　中信证券表示，ChatGPT等AI产业化的落地需要云计算厂商庞大的算力支持，同时也需要算力成本与功耗的进一步降低。光模块、光芯片、光器件、交换机作为数据中心中行业必不可少的部分，在全球科技巨头加大AI产业投入的背景下，相关算力上游核心环节有望长期受益。

　　春季行情仍在途

　　方正证券分析称，从A股历史经验看，2月指数上涨的概率相当高。2000年至2022年的23年间，万得全A指数在2月上涨的概率高达78%，远高于其他月份；从基本面看，本轮企业盈利下行周期已经结束，最新公布的经济数据也显示经济已有复苏回暖迹象。预计后市成长风格的机会可能更大。

　　山西证券表示，虽然A股受短期扰动影响，行业间热点切换频繁，处在震荡过程中，但当前其整体估值仍偏低，未完全反映市场较强的预期。国内经济逐步企稳回暖、地产政策逐步放松、疫后复苏力度持续增强，均有望带动市场上涨预期进一步增强。

　　配置方向上，中信建投建议积极把握结构化投资机会。短线关注半导体及元件、通信设备、酒店餐饮航空等板块的投资机会。中线关注：一是成长主线，如数字经济及人工智能产业链等；二是稳增长主线，可持续关注在“稳增长”持续加码下有望受益的新老基建、地产产业链、建材等板块；三是左侧逢低布局出现基本面回暖迹象的消费服务行业，包括社会服务、医药生物、黑色家电、商贸零售、食品饮料、券商等；四是央企估值回归方向，如中字头企业、央企资产整合等；五是重视大周期趋势，看好黄金和船舶产业等。